“老鼠仓”再现：疑似浦银安盛FOF基金经理被罚

来源：@华夏时报微博

华夏时报记者 张玫 陈锋 北京报道

近日，中国证监会发布了一则行政处罚决定书，揭露了一起基金从业人员许文峰及其同伙金鎏利用未公开信息交易的案件。该案件再次引发了公众对“老鼠仓”行为的关注。

多方信息显示，涉案的许文峰疑似为原就职于浦银安盛的基金经理。《华夏时报》记者12月16日向浦银安盛基金发送采访函，并与客服人员对话要求其转交相关人士，截至发稿，记者未能收到回复。记者询问在线客服的问题，也未能获得解答。

内幕交易遭遇亏损

据证监会公告，经过立案调查和审理，查明许文峰和金鎏存在共同利用未公开信息交易的违法事实。许文峰作为基金从业人员，利用其职务便利，获取了相关基金产品个股仓位、候选标的等未公开信息，并与金鎏一起，通过控制多个证券账户进行趋同交易，结果却造成了巨额亏损。

具体而言，许文峰在2020年7月31日至2023年3月14日期间，单独控制使用了“许某花”等9个证券账户，在沪深两市买入趋同股票，趋同交易亏损达到了53.32万元。同时，许文峰还与金鎏共同控制使用了“范某芳”等8个证券账户，进行趋同交易，累计趋同交易亏损更是高达650.53万元。两项合计，趋同交易亏损累计达到了700余万元。

除了直接控制账户进行交易外，许文峰还多次与他人联络接触，明示、暗示相关未公开信息。这导致相关人员控制使用的“狄某”“范某兰”“殷某”等3个证券账户，与相关基金产品产生了趋同交易，这些账户通过趋同交易盈利了3.82万元。

针对许文峰和金鎏的违法行为，证监会作出了严厉的处罚决定。对许文峰单独利用未公开信息交易并亏损的行为，责令其改正，并处以60万元罚款；对许文峰与金鎏共同利用未公开信息交易并亏损的行为，也责令其改正，并处以60万元罚款，其中许文峰承担40万元，金鎏承担20万元。此外，对许文峰明示、暗示他人利用未公开信息交易的行为，责令其改正，没收违法所得3.82万元，并处以50万元罚款。

同时，由于许文峰违法情节严重，证监会还决定对其采取五年证券市场禁入措施。这意味着，在未来的五年内，许文峰将不得从事证券业务或者担任上市公司、非上市公众公司的董事、监事、高级管理人员等职务。

许文峰此前为基金从业人员，结合其从业信息以及任职时间推断，他或是原浦银安盛基金旗下的一位FOF基金经理。公开资料显示，浦银安盛基金许文峰曾管理多只FOF产品，并在2023年3月卸任其管理的FOF产品。

两名涉案人或任职同一公司

除了许文峰外，证监会还公告了另一则行政处罚决定书，涉案人员疑似也为浦银安盛员工。

该决定书显示，证监会对马钰焰作为公开募集基金从业人员未按规定申报投资行为进行了立案调查、审理。经查明，马钰焰存在未按规定申报的证券交易行为。

具体而言，马钰焰在2020年2月18日至2022年5月10日期间，陆续通过叶某银行账户向“王某鑫”东北证券三方存管账户转入资金，由王某鑫用其东北证券账户为马钰焰交易股票。在2023年1月1日至3月14日期间，马钰焰又单独利用“王某鑫”东北证券账户交易股票。然而，马钰焰并未按规定向公司申报上述证券交易。

涉案期间，“王某鑫”东北证券账户交易相关股票共计亏损10.8万元。最终，证监会决定对马钰焰责令改正，并处以3万元罚款。

据媒体报道，马钰焰与浦银安盛基金一员工的信息重合。上市公司创世纪2022年12月披露的一份机构调研记录显示，彼时浦银安盛基金一名为马钰焰的员工参与了调研。

“老鼠仓”为何屡禁不止

“老鼠仓”是一种严重的股市交易违法行为，指某些人在利用未公开信息进行个人投资时，利用自己的职务或者其他渠道事先获悉公司即将有重大利好或者利空消息，从而在消息公开之前在股市上进行高额买卖，从而牟取非法利益。

“它破坏了市场的公平性和公正性，损害了投资者利益，降低了基金公司的声誉和公信力，并可能引发市场恐慌和信心崩溃。”奥优国际董事长张玥对《华夏时报》记者表示。

为什么“老鼠仓”屡禁不止？眺远营销咨询董事长兼CEO高承远对《华夏时报》记者表示，原因包括基金经理独特的投资优势和信息独享性、基金经理频繁变动导致的管理责任缺位、激励机制的局限性、基金管理公司内控机制的缺失以及处罚力度不强等。

此外，张玥认为，“老鼠仓”屡禁不止的原因还涉及监管不力、制度缺陷、职业道德缺失以及投资者维权困难等多个方面。

《证券法》第53条明确规定禁止任何人利用内幕信息从事证券交易活动，《证券投资基金法》第18条也强调基金从业人员不得违反法律法规从事证券交易，需按规定申报。然而，尽管有这些明确的法律规定，仍有部分公募基金从业人员铤而走险，利用未公开信息进行违规交易。

今年以来，证监会对公募基金从业人员的违规行为加大了查处力度。在11月，四川证监局披露了一起基金经理因泄露未公开信息而被罚没154万元的案件。而在10月，上海证监局也披露了一起基金公司会计毕某昱利用未公开信息交易，被罚没118.5万元的案件。8月，上海证监局还披露了一起基金经理张某利用未公开信息交易，被罚没3132.52万元，并被市场禁入10年的案件。

责任编辑：麻晓超 主编：夏申茶